Cada año, el informe de CESGAR sobre la financiación de las pymes en España permite tomarle el pulso a un tejido empresarial que representa más del 99% del total de empresas del país.
En su XIV edición, los datos de 2024 muestran una fotografía algo más optimista: más empresas en crecimiento, menos obstáculos para acceder a financiación y una tendencia clara hacia la inversión, aunque la digitalización pierde impulso.
Estos son algunos de los hallazgos más relevantes:
Las herramientas financieras más usadas por las pymes
Durante 2024, las pymes españolas han seguido recurriendo mayoritariamente a instrumentos bancarios de corto plazo. Las líneas de crédito y los préstamos bancarios encabezan el ranking de uso, con tasas de utilización del 21,5% y el 20,1%, respectivamente. Les siguen las líneas ICO (15,5%) —que, aunque han bajado tras los picos de la pandemia, siguen teniendo un peso relevante—, el crédito comercial (14,9%) y el leasing (10,4%).
En cuanto a la valoración, las pymes han puntuado mejor aquellos instrumentos que ofrecen más flexibilidad o están menos condicionados por los criterios bancarios tradicionales. El crédito comercial, el confirming y el leasing son los tres mecanismos mejor valorados, todos con puntuaciones superiores a 8 sobre 10. En cambio, las líneas ICO y los préstamos bancarios —aunque más utilizados— presentan valoraciones algo más moderadas.
Este patrón refleja una mayor sofisticación en la estrategia de financiación de las pymes, que combinan productos según el tipo de necesidad (circulante, inversión, liquidez temporal) y valoran especialmente aquellos que se ajustan con mayor agilidad a sus flujos de caja y ciclos de negocio.
Menos necesidad, pero más acceso
El 47,7% de las pymes declaró necesitar financiación en 2024, una cifra aún alta pero en clara bajada respecto a los años posteriores a la pandemia. Además, un 88,7% de las que necesitaban financiación consiguió resolverla, sobre todo mediante fondos ajenos —ya sean bancarios o no—, que vuelven a ganar protagonismo por la bajada de tipos.
La financiación bancaria ha sido la opción más utilizada (69,8% de las pymes con necesidades), seguida de la no bancaria (especialmente pagos aplazados a proveedores y subvenciones). Solo un 3,1% no logró cubrir sus necesidades de financiación (aun).
Las garantías siguen siendo clave
En 2024, el 18,1% de las pymes españolas ha necesitado garantías o avales para acceder a financiación o desarrollar su actividad. Este porcentaje supone un ligero aumento respecto al año anterior (16,2%) y está en línea con el repunte de las solicitudes de financiación bancaria.
El uso de garantías varía mucho según el tamaño de la empresa: mientras que solo el 8,8% de los autónomos sin asalariados ha requerido avales, la cifra se eleva al 31,4% en las empresas pequeñas y al 50% entre las medianas. También es más frecuente entre las pymes exportadoras e innovadoras.
Menos deuda, más inversión
Uno de los grandes cambios respecto a años anteriores es que más de la mitad de las pymes buscaban financiación para invertir (53,4%), y no solo para cubrir necesidades de circulante. La inversión en equipo productivo sube hasta el 36,5%, y también aumentan las destinadas a innovación o inmuebles.
La digitalización y la sostenibilidad, sin embargo, pierden impulso: solo el 23,4% de las pymes que buscaron financiación la orientaron a estos fines (frente al 29,3% en 2023).
La buena noticia es que las pymes disponen de un amplio abanico de opciones de inversión que les ayude a paliar problemas de circulante, pero la mala es que sigue siendo un problema grave en este país, donde muchas empresas siguen viendo normal pagar a 60 días o más, pero exigen cobrar en un plazo marcadamente más corto.
Conclusión
Los datos de 2024 reflejan un entorno de financiación algo más favorable para las pymes españolas: menor endeudamiento, mayor resolución de necesidades financieras y una orientación creciente hacia la inversión. Sin embargo, acceder a los recursos adecuados sigue requiriendo conocimiento del ecosistema financiero, capacidad de planificación y una estrategia clara según el tamaño, el sector y los objetivos de cada empresa.
La variedad de instrumentos disponibles —desde líneas de crédito hasta subvenciones o leasing— permite a las pymes diseñar soluciones a medida, pero también exige tomar decisiones informadas para evitar riesgos innecesarios o condiciones poco competitivas. En ese contexto, contar con el acompañamiento de un experto financiero puede marcar la diferencia entre una financiación costosa y una bien alineada con las necesidades reales del negocio.
Porque financiarse bien no es solo conseguir fondos: es hacerlo en el momento adecuado, con las condiciones adecuadas y con una visión de futuro.
